Now showing items 1-1 of 1

    • 中国银行间市场国债收益率曲线估计:基于贝叶斯方法和Nelson-Siegel模型 

      丑高武 (2017-11-01)
      本文基于Nelson-Siegel模型参数的最大似然估计方法,提出了Nelson-Siegel模型参数的贝叶斯估计方法,并且对参数不同先验分布进行了研究,推导出了不同先验分布对应的参数抽样方法。本文使用2014年至2016年间我国银行间市场国债交易数据,对银行间市场国债即期收益率曲线进行了Nelson-Siegel模型估计,包括传统的最大似然估计和本文提出的贝叶斯估计,并且利用所估计的国债即期收益率曲线对债券进行了定价,比较其与中央国债 ...